Analyse de marché du EUR/NZD – 8 février 2025

Introduction et Contexte du Marché

Le taux de change EUR/NZD est actuellement de 1,8241 NZD par euro. Ce taux est influencé par divers événements économiques et politiques. En Europe, la Banque centrale européenne (BCE) a récemment maintenu ses taux d’intérêt stables, soulignant sa prudence face aux incertitudes économiques mondiales. En revanche, la Banque de réserve de Nouvelle-Zélande (RBNZ) anticipe des baisses de taux d’ici la prochaine révision due à un ralentissement économique et une inflation stabilisée à 2,2% annuellement. La volatilité des prix des matières premières, en particulier du secteur laitier, influe également sur la valeur du dollar néo-zélandais, essentiel pour l’économie de la Nouvelle-Zélande. De plus, les relations commerciales avec la Chine et l’Australie, principaux partenaires commerciaux de la Nouvelle-Zélande, jouent un rôle déterminant dans l’évolution du dollar néo-zélandais. Sources: BCE, RBNZ, Statistique Nouvelle-Zélande.

Analyse de l’Actif

Tendances Récentes et Mouvements des Prix

Le EUR/NZD affiche une faible volatilité avec une légère tendance à la baisse et des volumes de transaction stables. Cette phase de consolidation indique que les investisseurs attendent de nouvelles informations pour déterminer une direction claire. La majorité du sentiment du marché est baissier, avec environ 66% des traders maintenant des positions courtes.

Analyse Technique

Niveaux de Support et Résistance :
- Résistances : 1.8356, 1.8367, 1.8375
- Pivot : 1.8348
- Supports : 1.8337, 1.8329, 1.8318
Analyse RSI :
Les valeurs actuelles du RSI tournent autour de 50, ce qui indique un momentum neutre à légèrement baissier.
Analyse MACD :
Le MACD est proche de zéro, signifiant une absence de momentum notable. Les barres de l’histogramme indiquent une stabilité à court terme.

Analyse Fondamentale

L’économie néo-zélandaise montre des signes d’assouplissement avec une inflation abaissée à 2,2% l’année, espérant ainsi des baisses de taux par la RBNZ. Les liens économiques avec la Chine impactent également fortement le dollar néo-zélandais.

Analyse des Devises (Forex)

L’EUR/NZD, bien qu’affichant une tendance descendante, est régi par la politique monétaire de la BCE et de la RBNZ. La BCE persiste dans sa politique accommodante, tandis que la RBNZ signale des orientations vers une diminution de taux à cause de la pression inflationniste affaiblie. Un renforcement potentiel du dollar américain poursuit sa pression sur le NZD. Sources: BCE, RBNZ.

Analyse des Matières Premières

Les prix du lait, une composante majeure des exportations néo-zélandaises, influencent la valeur du NZD. Des baisses récentes dans les prix des matières premières suggèrent une fixation de francises basées sur les fluctuations des prix du lait, impactant ainsi le force du NZD. Sources: Dairy NZ, FAO.

Analyse du Marché Obligataire

Le marché obligataire montre des signes de stabilisation dans la zone euro avec des rendements relativement stables tandis que ceux de la Nouvelle-Zélande sont en diminution, reflétant les attentes pour une politique monétaire plus accommodante de la RBNZ. Cela pourrait influencer le taux EUR/NZD, renforçant l’euro. Sources: BCE, RBNZ.

Analyse Fondamentale

Des indicateurs tels que le PIB, l’emploi, et les niveaux d’endettement en Europe et en Nouvelle-Zélande affectent le taux de change de l’EUR/NZD. La stabilité politique relative joue également un rôle crucial. Les événements géopolitiques, comme les fluctuations des relations commerciales avec la Chine, ont des effets complémentaires.

Sentiment du Marché

Les indicateurs de sentiment de marché, tels que le positionnement des traders et les volumes de transactions, montrent un marché dominé par le pessimisme à l’égard du NZD. Le volume de transactions actuelles soutient ce sentiment baissier avec des mouvements baissiers plus fréquents. Sources: TradingView, Market Analysis Surveys.

Conclusions et Prévisions

Prix actuel : 1,8241 NZD pour 1 euro.
Résumé des Points Clés : Faible volatilité en EUR/NZD avec une tendance baissière globale dans un contexte de faible momentum technique.
Prévisions à Court Terme : Les tendances baissières devraient persister avec des rebonds mineurs possibles à court terme.
Recommandations de Trading :
- Vendre
- Niveau d’Entrée : 1,8250
- Prise de Profit : 1,8180
- Stop Loss : 1,8315

Les traders devraient rester vigilants face aux annonces économiques inattendues qui pourraient affecter le momentum du marché.