Analyse du marché GBP/AUD au 7 février 2025
Introduction et contexte de marché :
Le marché des changes est actuellement impacté par divers événements économiques et politiques majeurs. Le cheminement du Brexit a continué à jouer un rôle crucial dans les performances économiques du Royaume-Uni, avec des coûts d’importation accrus affectant certaines industries, pesant ainsi sur la livre sterling (GBP). Parallèlement, l’Australie, fortement dépendante de l’export de matières premières telles que le charbon et le minerai de fer, bénéficie de la vigueur des prix mondiaux des commodités. De plus, les relations commerciales et politiques de l’Australie, en particulier avec la Chine, influencent significativement le dollar australien (AUD).
Sur le plan monétaire, la politique de la Banque d’Angleterre (BoE) oppose son orientation plutôt agressive à celle plus modérée de la Banque de Réserve d’Australie (RBA), augmentant ainsi le différentiel des taux d’intérêt et influençant la paire GBP/AUD. Le marché anticipe que de nouvelles évolutions de la politique monétaire sous l’influence des pressions inflationnistes pourraient davantage altérer les dynamiques de cette paire.
Analyse de l’actif :
Tendances récentes et mouvements de prix :
La paire GBP/AUD a montré une volatilité notable dans les dernières semaines, avec une tendance baissière depuis les niveaux hauts de début février à 2.00058, pour redescendre à 1.97910. Un léger rebond intrajournalier est observé avec des hausses dans la fourchette de 1.97527 à 1.97885, suggérant une pression acheteuse modérée.
Analyse technique :
Des niveaux de résistance sont détectés autour de 2.005, avec des supports proches de 1.985. Le RSI, jusqu’à présent à 67.6617, montre des conditions proches du surachat, indiquant une probable correction si les niveaux de surachat persistent. Le MACD reste juste au-dessus de zéro, montrant un élan haussier modéré, mais des changements de tendance pourraient émerger si les lignes de signal se croisent.
Analyse fondamentale :
La divergence entre les politiques monétaires de la BoE et la RBA intensifie les fluctuations actuelles de la paire. L’AUD est renforcé par les perspectives économiques chinoises, vitales pour l’économie australienne, alors que la GBP souffre toujours des répercussions post-Brexit.
Analyse des devises (Forex) :
Des variations notables dans les principales paires, notamment EUR/USD et USD/JPY, reflètent aussi l’effet des décisions des banques centrales. La BoE maintient une ligne dure en matière de politique tandis que la RBA maintient une approche plus prudente face à l’inflation et aux tendances de croissance lente, influençant directement la volatilité de la paire.
Analyse des matières premières :
Le paysage des matières premières, particulièrement l’or et le pétrole, continue de constituer un indicateur clé de forces fluctuantes affectant principalement l’AUD en tant que devise liée aux ressources. Les niveaux actuels de prix du pétrole, bien qu’en légère baisse, sont restés résilients, soutenant les fondamentaux de l’AUD.
Analyse du marché obligataire :
Les performances des marchés obligataires, et plus spécifiquement les rendements obligataires britanniques et australiens, fournissent des perspectives sur le sentiment économique global. Des taux d’intérêt plus bas en Australie par rapport au Royaume-Uni suggèrent une appétence continue pour une politique monétaire plus accommodante côté australien, influencerait la paire dans un contexte de fluctuations de marché plus large.
Analyse fondamentale :
Les indicateurs économiques, y compris l’inflation et les taux de croissance du PIB pour le Royaume-Uni et l’Australie, jouent un rôle déterminant dans les anticipations à long terme. La dynamique autour de la nouvelle relation commerciale UK-Australie et les prévisions économiques globales sont essentielles.
Sentiment du marché :
Une analyse du sentiment montre une prédominance de positions courtes sur la paire, signalant une attitude baissière contre la GBP. Les volumes de transactions soutiennent cette perspective, bien que les hausses intermittentes d’intraday puissent signaler un renversement momentané.
Conclusions et prévisions :
Prix actuel: 1 GBP = 1.97910 AUD
Résumé des points clés : Avec une tendance baissière générale soutenue par des fondamentaux économiques négatifs pour la GBP, les attentes s’orientent vers une poursuite de la baisse à moins d’un renversement majeur des tendances macroéconomiques.
Prévisions à court terme : Des tests de niveaux de support proches de 1.985 sont probables, avec une persistance de la pression baissière. Toutefois, des indicateurs économiques ou des annonces inattendues pourraient offrir un regain temporaire à la paire.
Recommandations de trading :
- Vente
- Niveau d’entrée: 1.9790
- Prise de profit: 1.9690
- Stop Loss: 1.9850
Une constante vigilance est recommandée car les données économiques ou les développements géopolitiques peuvent rapidement influencer la direction de tendance de cette paire. Les annonces liées aux données globales, particulièrement celles émanant de la Chine, jouent un rôle crucial dans l’orientation et la volatilité futures.