Analyse du Marché NZD/CHF

Introduction et Contexte du Marché

La paire NZD/CHF, représentant le dollar néo-zélandais par rapport au franc suisse, est fortement influencée par des événements économiques et politiques clés dans les deux pays. En 2023, le marché a observé des développements significatifs tels que des décisions de politiques monétaires et des changements réglementaires.

Nouvelles Économiques Mondiales

1. Politiques Monétaires Internationales:
   • La Banque de Réserve de Nouvelle-Zélande (RBNZ) a adopté une attitude plutôt faucon, maintenant des taux d’intérêt légèrement élevés en raison de la performance économique nationale stable.
   • Au contraire, la Banque Nationale Suisse (BNS) a maintenu un biais accommodant, cherchant à stabiliser l’économie suisse par des taux d’intérêt bas, une stratégie qui favorise traditionnellement la stabilité du franc suisse en tant que valeur refuge.
2. Crises Géopolitiques:
   • En période d’incertitudes géopolitiques globales, telles que les tensions commerciales internationales et les conflits régionaux, le franc suisse bénéficie de son statut de valeur refuge, contrastant avec le dollar néo-zélandais souvent affecté par les risques au niveau mondial.

Les tendances macroéconomiques mondiales continuent de jouer un rôle crucial dans les mouvements des devises, influençant directement le marché NZD/CHF.

Analyse de l’Actif

Tendances Récentes et Mouvements

Récemment, la paire NZD/CHF a montré des fluctuations relativement modérées, principalement influencées par les développements macroéconomiques globaux. Les volumes de trading sont restés stables, reflétant la réputation de stabilité du franc suisse.

Analyse Technique

• Niveaux de Support et de Résistance:
  • Support: 0.5660
  • Résistance: 0.5730
• Moyennes Mobiles:
  • La moyenne mobile à 50 jours est inférieure à celle à 200 jours, indiquant une tendance baissière à long terme, bien que les prix récents soient légèrement au-dessus de la MA à 50 jours, suggérant un potentiel haussier à court terme.
• RSI (Indice de Force Relative):
  • L’indice est à environ 55, signalant une condition ni de surachat ni de survente.
• MACD (Convergence et Divergence des Moyennes Mobiles):
  • Montre un croisement haussier potentiel, indiquant une possible montée à court terme de l’élan.

Analyse Fondamentale

1. Facteurs Économiques:
   • La croissance modérée du PIB en Nouvelle-Zélande soutient la force du NZD, tandis que la stabilité économique de la Suisse avec une faible inflation renforce le CHF.
2. Politiques Monétaires:
   • Le ton faucon du RBNZ donne un léger avantage au NZD contre les politiques accommodantes du BNS.
3. Sentiment du Marché Global:
   • Le CHF continue d’agir en tant que valeur refuge, ce qui pourrait influencer les mouvements de paire en faveur de la stabilité face aux incertitudes globales.

Analyse des Devises Forex

Tendances Récentes

Les mouvements récents dans d’autres paires de devises majeures, telles que USD/CHF et EUR/CHF, influencent indirectement le NZD/CHF. Les récentes décisions en matière de politique monétaire de la Fed américaine et de la BCE ont incité à une volatilité accrue qui peut se répercuter sur le NZD/CHF.

Analyse des Marchés de Marchandises

Les fluctuations des prix des matières premières comme le pétrole et l’or exercent une influence tangible sur le NZD. L’or, en tant que valeur refuge, partage une relation indirecte avec le CHF, souvent inversée par rapport aux tendances du NZD.

Analyse du Marché Obligataire

Les taux d’intérêt bas et les politiques accommodantes de divers marchés de bons, surtout en Suisse, soutiennent la CHF. Les performances des marchés obligataires des principales économies influencent la direction du marché de devises.

Analyse Fondamentale

• Indicateurs Économiques: Les données récentes montrent une amélioration modérée du PIB néo-zélandais, tandis que l’inflation reste contrôlée dans les deux pays.
• Politiques Monétaires des Principales Banques Centrales: Influencent grandement la valorisation des devises et les mouvements sur NZD/CHF.
• Événements Géopolitiques: Les crises et tensions mondiales favorisent CHF comme valeur refuge.

Sentiment du Marché

Les indicateurs sentimentaux, tels que les positions des traders et les données de volume de trading, montrent une dynamique de marché équilibrée pour le NZD/CHF. Les audiences des investisseurs institutionnels révèlent des positions défensives sur le CHF, en réponse à l’incertitude mondiale.

Conclusions et Prévisions

• Prix Actuel: Environ 0.5689 USD.
• Résumé des Points Clés:
  • Le NZD/CHF est largement influencé par la performance économique de la Nouvelle-Zélande et le sentiment du marché mondial.
  • Techniquement, la paire présente des signaux mitigés avec une tendance haussière à court terme contrastée par une tendance baissière à long terme.

Prévisions à Court Terme

La paire pourrait éprouver une légère pression à la hausse, testant la résistance à 0.5730, à moins que des tensions géopolitiques augmentent l’attrait du CHF.

Recommandations de Trading

• Acheter ou Vendre: Acheter
• Niveau d’Entée: 0.5680
• Prise de Profit: 0.5730
• Stop Loss: 0.5660

En résumé, même avec un biais haussier à court terme en raison d’indicateurs techniques et de l’élan actuel, les traders devraient rester prudents face aux tendances baissières à long terme et à l’influence continue des conditions économiques mondiales, en particulier de l’attrait de refuge du CHF.