Analyse du Marché CAD/CHF – 25 janvier 2025
Cours Actuel du Marché : 1 Dollar Canadien = 0.6305 Franc Suisse
Introduction et Contexte du Marché
Les marchés mondiaux des changes sont influencés par divers facteurs économiques et politiques actuels. Le marché CAD/CHF ressent l’impact des décisions de politiques monétaires des banques centrales (BoC et BNS), des fluctuations des prix des commodités telles que le pétrole, et des événements géopolitiques influençant les devises refuges comme le franc suisse. La récente stabilité économique du Canada associée à l’anticipation de la politique monétaire de la Banque du Canada joue également un rôle crucial. Quant à la Suisse, sa politique stable et son rôle de refuge affectent la demande de CHF.
Analyse de l’Actif
Tendances Récentes et Mouvement des Prix :
Au cours des 90 derniers jours, le CAD/CHF a affiché une tendance baissière avec une variation de -4,32 %. Dans un cadre plus restreint de 30 jours, le cours est passé de 0.6612 à un creux de 0.6370, suggérant un possible retour de la pression baissière à court terme, notée autour de 0.6337, 0.6325, et 0.6310.
Analyse Technique :
- Niveaux de Support et de Résistance :
- Résistance : Environ 0.63320 – 0.63500.
- Support : Aux alentours de 0.62950.
- RSI : Actuellement autour de 43,13, il indique une légère pression baissière.
- MACD : Avec des lignes MACD proches de zéro, cad-et-CHF s’aligne sur une faible dynamique avec tendance latérale.
Analyse Fondamentale
Indicateurs Économiques : Les indicateurs, tels que la croissance du PIB, l’inflation et les données sur l’emploi au Canada, continuent de dominer les mouvements du CAD. Les mouvements du prix du pétrole restent particulièrement cruciaux.
Décisions Politiques : La prudence entoure les décisions possibles de la BoC concernant les taux d’intérêt, qui pourraient renforcer CAD au détriment de CHF en cas de hausses surprises des taux.
Analyse du Forex et des Monnaies
Les décisions récentes de politiques monétaires, telles que l’absence de hausse de taux par la BNS et une position plus conservatrice de la BoC, ont renforcé le CHF par rapport à plusieurs monnaies, y compris le CAD. Selon les indicateurs techniques, la forte influence des paires principales sur CAD/CHF suggère des zones de support à surveiller, notamment autour de 0.6310.
Analyse des Commodités
Prix du Pétrole et Impact : Puisque le dollar canadien est souvent considéré comme une « devise de ressources », les variations du prix du pétrole ont un impact significatif. Actuellement, des prix stables du pétrole contribuent à une certaine stabilité dans les mouvements du CAD.
Analyse Obligataire
Les rendements obligataires canadiens et suisses ne montrent pas de divergence significative, bien que l’approche plus prudente de la BoC vis-à-vis des taux pourrait créer une pression haussière sur les rendements canadiens, affectant ainsi indirectement la paire CAD/CHF.
Analyse de Sentiment
92 % des positions de traders sont longues malgré une tendance baissière soutenue. Cela pourrait refléter une anticipation d’une éventuelle correction technique ou une stabilisation autour des niveaux de support critiques. Le volume de transaction quotidien montre une légère augmentation du côté acheteur.
Conclusions et Prévisions
- Prix Actuel : 0.6305
- Résumé : En période de consolidation, le CAD/CHF connaît une prédominance de positions longues malgré des tendances techniques neutres voire baissières.
- Prévision à Court Terme : Sans catalyseur économique significatif, on s’attend à une poursuite de la consolidation avec de possibles rebounds à court terme suivant les publications économiques et ajustements sentimentaux.
- Recommandations de Trading :
- Entrée : Achat à 0.63070, ciblant une correction potentielle.
- Prise de Profit : 0.63250, pour capturer des recovery dans l’échelon supérieur de consolidation.
- Stop Loss : À 0.62950, pour minimiser les pertes en cas de rupture du support actuel.
Ce positionnement cherche à tirer profit d’une éventuelle correction technique et repose sur une gestion vigilante des risques.