Analyse du Marché NZD/CHF
Introduction et Contexte du Marché
Récemment, la paire NZD/CHF a affiché une tendance globalement baissière, influencée par les conditions économiques mondiales et les flux vers le franc suisse (CHF), considéré comme une valeur refuge. Les politiques monétaires et les tensions géopolitiques jouent un rôle crucial dans cette dynamique. La Réserve Fédérale de Nouvelle-Zélande (RBNZ) envisage une réduction de 25 points de base, ce qui pourrait exercer une pression supplémentaire sur le dollar néo-zélandais (NZD). Par ailleurs, la stabilité du franc suisse est soutenue par la politique de la Banque Nationale Suisse (BNS). Les tensions commerciales persistantes entre les États-Unis et la Chine affectent négativement le NZD, en raison de liens économiques importants avec la Chine.
Analyse de l’Actif
Tendances Récentes et Mouvements de Prix
Le NZD/CHF a observé une faible volatilité, ce qui reflète la réduction de l’enthousiasme du marché pour le NZD. Les volumes de transactions sont restés stables malgré le statut de paire croisée mineure. La baisse cumulée sur l’année dernière se chiffre à 8,61%, une tendance baissière confirmée par la baisse de 2,17% sur le mois dernier.
Analyse Technique
- Niveaux de Support et Résistance:
- Support: 0,5900 est un support critique où l’intérêt acheteur réapparaît souvent.
- Résistance: Résistance clé à 0,6050, niveau testé sans succès à plusieurs reprises.
- Moyennes Mobiles:
- La moyenne mobile sur 50 jours est au-dessus du prix actuel, indiquant un sentiment baissier.
- La moyenne mobile sur 200 jours montre également une trajectoire descendante, renforçant la tendance baissière à long terme.
- Indicateurs Techniques:
- RSI: En dessous de 50, indiquant un manque de momentum acheteur.
- MACD: La ligne MACD en dessous de la ligne de signal soutient une perspective baissière, bien que l’histogramme puisse montrer des signes de croisement potentiel.
Analyse Fondamentale
- Politique Monétaire de la RBNZ: Une réduction de taux de 25 points de base est anticipée, ce qui pourrait encore peser sur le kiwi.
- Politique de la SNB: Les politiques stables de la BNS et la stabilité relative du CHF en tant que refuge exercent une pression sur le NZD.
- Dynamique du Commerce Mondial: Les tensions commerciales entre les États-Unis et la Chine continuent de peser sur le NZD.
Analyse des Devises (Forex)
Récemment, le NZD/CHF a manifesté une hausse de 1,10% au cours de la dernière semaine mais affiche une baisse sur le mois passé. Les politiques monétaires de la RBNZ et de la BNS demeurent des facteurs clés, avec des impacts découlant des décisions récentes et des prévisions futures.
Analyse des Commodités
Les prix des matières premières, tels que les produits agricoles qui sont cruciaux pour la Nouvelle-Zélande, sont influencés par les tensions commerciales et les politiques monétaires globales. Un changement notable des prix peut directement influencer la force du dollar néo-zélandais.
Analyse du Marché Obligataire
Les politiques monétaires et les données économiques ont un impact significatif sur les marchés obligataires, influençant indirectement le NZD/CHF. Les rendements obligataires sont comparés à la performance de l’actif, reflétant le climat économique actuel.
Analyse Fondamentale
Les indicateurs économiques clés tels que la croissance du PIB, l’inflation et les chiffres de l’emploi impactent significativement le marché des actifs. Les politiques monétaires et les événements géopolitiques majeurs influencent également fortement le NZD/CHF.
Sentiment de Marché
Les indicateurs de sentiment montrent une neutralité, avec cependant une forte recommandation de vente sur un mois. Les volumes de transactions et les positions des traders institutionnels sont analysés pour mieux comprendre la dynamique du marché.
Conclusions et Prévisions
- Prix Actuel: Environ 0,5962 USD.
- Résumé des Points Clés: Le NZD/CHF reste en tendance baissière avec une forte résistance à 0,6050. Les décisions de la RBNZ et les tensions géopolitiques globales pèsent sur le Kiwi alors que la politique de la BNS continue de soutenir la stabilité du CHF.
- Prévisions à Court Terme: La paire devrait maintenir sa tendance baissière sans donnée économique positive significative en provenance de la Nouvelle-Zélande ou apaisement des tensions commerciales globales.
- Recommandations de Trading:
- Vente: La stratégie actuelle privilégie une vente de la paire.
- Niveau d’Entrée: Considérer des positions courtes à 0,6000.
- Take Profit: Fixer à 0,5900 pour capturer le potentiel de baisse au niveau de support récent.
- Stop Loss: À placer à 0,6050 pour se protéger contre une rupture haussière de la résistance actuelle.
Les traders doivent rester vigilants face à toute mise à jour macroéconomique ou action inattendue des banques centrales pouvant affecter les prévisions actuelles. Il est conseillé d’ajuster les positions à mesure que plus de données deviennent disponibles pour maintenir une approche profitable de trading de la paire NZD/CHF.