Analyse Marché NZD/CHF

Introduction et Contexte du Marché

L’analyse du marché NZD/CHF se situe dans un contexte mondial en constante évolution, influencé par divers événements économiques et politiques. Parmi les facteurs clés ayant récemment impacté le marché, on retrouve les décisions politiques de la Banque Nationale Suisse (BNS) et de la Réserve Fédérale de Nouvelle-Zélande (RBNZ), ainsi que les tensions commerciales mondiales, notamment entre les États-Unis et la Chine, qui influencent indirectement la devise néo-zélandaise (NZD) en raison de ses relations commerciales avec la Chine.

Contexte International

• Les politiques monétaires internationales : La BNS maintient une position accommodante, cherchant à soutenir l’économie par des taux d’intérêt bas. Simultanément, la RBNZ est sous pression pour abaisser ses taux d’intérêt afin de stimuler la croissance économique stagnante en Nouvelle-Zélande.
• Crises géopolitiques : Les tensions géopolitiques, en particulier celles entourant le commerce mondial, continuent d’exercer une pression sur le NZD.

Analyse de l’Actif

Tendances Récentes et Mouvements de Prix

Le NZD/CHF a connu des fluctuations modestes, oscillant autour de 0.5960 USD. Cette tendance s’inscrit dans une atmosphère de marché aversion au risque, en raison des tensions commerciales susmentionnées, qui affectent plus largement le NZD. Les volumes de transactions restent relativement stables, avec des pics observés durant les heures de marché asiatiques.

Analyse Technique

• Support et Résistance : Un support immédiat se situe autour de 0.5920, et une résistance à 0.6000.
• Moyennes Mobiles : La moyenne mobile à 50 jours (MA) est légèrement orientée à la baisse, tandis que la MA à 200 jours reste plate, indiquant une consolidation à long terme.
• RSI (Indice de Force Relative) : Situé autour de 45, ce qui indique une position neutre avec une tendance vers une zone de survente.
• MACD (Moving Average Convergence Divergence) : Un croisement baissier récemment observé suggère une potentielle continuation à la baisse.

Analyse Fondamentale

• Politique Monétaire : Les anticipations des marchés concernant une réduction des taux par la RBNZ pourraient affaiblir le NZD, rendant le NZD/CHF moins attractif.
• Relations Commerciales et Dynamiques de Risque : Le statut de refuge du CHF est renforcé par les incertitudes mondiales. La robustesse économique de la Suisse, couplée à une prévision de croissance faible pour la Nouvelle-Zélande, participe au renforcement du CHF.

Analyse des Devises (Forex)

La paire NZD/CHF est influencée par les principales paires de devises, notamment USD/CHF et EUR/CHF, qui impactent directement la valeur du franc suisse. Les politiques monétaires de la FED américaine et de la Banque centrale européenne (BCE) influencent également le CHF.

Analyse des Matières Premières

Les performances des matières premières clés telles que l’or (souvent utilisé comme valeur refuge) et le pétrole, influencent directement les devises refuges comme le CHF. Toute volatilité dans les prix de l’or ou du pétrole pourrait avoir une corrélation avec le mouvement du NZD/CHF, renforçant le CHF en période d’incertitude.

Analyse du Marché Obligataire

Le marché obligataire, via les rendements des obligations d’État en Suisse et en Nouvelle-Zélande, offre une vue sur les prévisions économiques et les politiques monétaires futures qui influencent le NZD/CHF. Actuellement, les rendements des obligations suisses demeurent bas, soutenus par la politique monétaire de la BNS.

Analyse Fondamentale

Les indicateurs économiques clés comme le PIB, le taux de chômage, et l’inflation (CPI) de la Nouvelle-Zélande et de la Suisse jouent un rôle majeur sur le marché de cette paire de devises. Les prévisions économiques mixtes pour la Nouvelle-Zélande contrastent avec la stabilité suisse.

Sentiment du Marché

L’analyse du sentiment du marché montre une pression persistante sur le NZD/CHF, exacerbée par des perspectives économiques incertaines pour la Nouvelle-Zélande et des positions de trader indiquant une inclinaison vers des ventes prolongées.

Conclusions et Prévisions

Prix Actuel : Environ 0.5960 USD.
Résumé des Points Clés :

• Le NZD/CHF est sous pression à cause de l’aversion au risque et des anticipations de baisse des taux par la RBNZ.
• Techniquement, le potentiel de baisse persiste à moins que la résistance à 0.6000 soit franchie.

Prévisions à Court Terme :

Le NZD/CHF pourrait continuer à tester le support autour de 0.5920, avec un potentiel pour atteindre 0.5880 si cassé. Une cassure au-dessus de 0.6000 pourrait entraîner une reprise vers 0.6050, selon les changements du sentiment de marché.

Recommandations de Trading :

• Vendre (Short)
• Niveau d’Entrée : Proche de 0.5960
• Prendre Profit : 0.5920
• Stop Loss : 0.6000

Les traders devraient porter une attention particulière à l’évolution du sentiment sur les marchés financiers mondiaux et aux annonces économiques importantes des deux pays concernés. Une gestion rigoureuse du risque est essentielle en raison de la volatilité actuelle du marché.