Analyse de Marché pour le CAD/CHF – 10 Février 2025

Contexte du Marché et Événements Économiques:

La paire CAD/CHF est actuellement influencée par divers facteurs économiques et politiques qui façonnent les marchés mondiaux. Les décisions récentes des banques centrales, notamment celles de la Banque du Canada et de la Banque Nationale Suisse (BNS), continuent de jouer un rôle clé. La politique de resserrement de la BNS, visant à contenir l’inflation, a renforcé le franc suisse. En parallèle, la Banque du Canada vise à maintenir l’inflation entre 1% et 3% via des ajustements du taux du jour. La stabilité économique relative du Canada, bien que souvent impactée par la volatilité des prix du pétrole, n’a pas subi de fluctuations majeures récemment.

Sur le plan géopolitique, la vigueur du franc suisse est souvent renforcée en période de tensions internationales, comme celles observées dans certaines régions stratégiques. Les marchés mondiaux, confrontés aux incertitudes économiques, ont tendance à se tourner vers les valeurs refuges comme le franc suisse, impactant directement la valeur de la paire CAD/CHF.

Analyses de l’Actif:

Les fluctuations récentes du CAD/CHF montrent une tendance baissière depuis juin 2023, exacerbée par l’appréciation du franc suisse. Le prix a cassé plusieurs niveaux de support, traduisant une dynamique baissière marquée. Sur le plan technique, les moyennes mobiles à 50 et 200 jours se situent au-dessus du prix actuel, soulignant cette tendance. L’analyse du MACD indique une absence de momentum significatif, suggérant une consolidation, tandis que l’Indice de Force Relative (RSI) se maintient en conditions survendues, ouvrant la voie à une potentielle correction à la hausse.

Les niveaux de support et de résistance clés incluent un support immédiat à 0.6340 et une résistance notable à 0.63540 – 0.63550, dictant les mouvements à court terme du marché.

Analyse des Paires de Devises (Forex):

Le franc suisse reste influencé par sa perception de valeur refuge, surtout quand les politiques mondiales sont incertaines. Les décisions de la BNS d’ajuster ses politiques monétaires soutiennent cette perception, allant dans le sens d’un franc robuste face au dollar canadien, exposé aux fluctuations des matières premières comme le pétrole. Les mouvements du CAD sont en grande partie tributaires de la demande énergétique, soulignant l’importance des rapports économiques canadiens, notamment sur les exportations de pétrole.

Analyse des Matières Premières:

Le pétrole joue un rôle critique pour l’économie canadienne, avec des fluctuations impactant directement le dollar canadien. Le marché pétrolier, en fonction des tensions géopolitiques et des politiques climatiques globales, continue d’être volatil. L’or et l’argent, par comparaison, corroborent la solidité du franc suisse dans un contexte de valeur refuge, mais leurs impacts sur le CAD/CHF restent indirects.

Analyse du Marché Obligataire:

La performance du marché obligataire, marquée par des mouvements de rendements oscillants, a des répercussions sur le CAD/CHF. Les hausses de taux d’intérêt par la BNS pour juguler l’inflation accentuent le renforcement du franc. Les données économiques récentes montrent un écart grandissant entre les politiques monétaires canadiennes et suisses, favorisant les taux obligeant à long terme dans ces pays respectifs.

Analyse Fondamentale:

Les indicateurs économiques tels que le PIB canadien, les taux d’emploi et d’inflation canadiens et suisses continuent de refléter la situation économique de chaque pays. La hausse des tensions commerciales et la politique d’approvisionnement en ressources naturelles de pays concurrents impactent également le CAD/CHF. En roulant jusqu’à fin 2025, les prévisions économiques laissent entendre une stabilisation mais nécessitent bien sûr un suivi continu des facteurs exogènes.

Sentiment du Marché:

Les indicateurs de sentiment montrent que les investisseurs restent attentifs aux niveaux de support technique, optant pour des positions longues lorsque le sentiment haussier se présente de manière durable. Les volumes de transaction, encore modérés, dictent cette approche prudente, car peu d’annonces économiques notables ont signifié des mouvements massifs.

Conclusions et Prévisions:

Prix Actuel: 1 CAD = 0.6347 CHF

Points Clés:

• La paire CAD/CHF exhibe une action prudente autour du support à 0.6340.
• Les indicateurs techniques présentent des signes contradictoires, suggérant que la dynamique pourrait changer avec le temps, offrant un potentiel pour des mouvements à la hausse si les conditions se stabilisent.

Prévisions à Court Terme:

Prévoir une consolidation des prix avec potentiel de hausse si la paire reste au-dessus de 0.6340, et que le RSI s’améliore. L’incapacité à maintenir ces niveaux pourrait entraîner des tests supplémentaires des supports inférieurs.

Recommandations de Trading:

• Achat
  • Niveau d’Entrée: 0.6340
  • Prise de Profit: 0.6370
  • Stop Loss: 0.6320

Les recommandations ci-dessus s’appuient sur l’analyse de la volatilité récente, les indicateurs techniques actuels et une évaluation équilibrée du sentiment de marché. Les investisseurs sont encouragés à suivre leurs règles de gestion de risque personnelles et à ajuster leur stratégie en conséquence.